國際金價在連續(xù)沖高后開始回調(diào)。4月17日,COMEX黃金期貨價格盤中下跌約0.5%,報每盎司2395美元。同期,A股市場上的黃金股亦普遍出現(xiàn)調(diào)整,四川黃金(001337.SZ)、山東黃金(600547.SH)、中金黃金(600489.SH)周內(nèi)分別下跌11.8%、6.2%、5%。
交易人士指出,當(dāng)前機(jī)構(gòu)投資者對黃金市場的態(tài)度出現(xiàn)分化。部分機(jī)構(gòu)已實現(xiàn)盈利并選擇離場,而其他機(jī)構(gòu)則在黃金股回調(diào)之際逢低買入。這種差異主要取決于各機(jī)構(gòu)的持倉成本及前期參與程度。整體來看,盡管市場存在分歧,機(jī)構(gòu)投資者對黃金市場的參與度仍在提升,市場呈現(xiàn)出活躍且復(fù)雜的局面。
進(jìn)入2024年以來,金價持續(xù)攀升,相繼突破每盎司2200美元和2300美元整數(shù)關(guān)口,不斷刷新歷史高位。上周,國際金價以2290.25美元/盎司開盤,周中連續(xù)第四周創(chuàng)新高,觸及2431.78美元/盎司。
從機(jī)構(gòu)持倉變化看,經(jīng)歷短期獲利了結(jié)后,多頭持倉再度增加。美國商品期貨交易委員會(CFTC)數(shù)據(jù)顯示,截至4月9日當(dāng)周,COMEX黃金期貨投機(jī)性凈多頭寸增加928手至179142手。
盡管全球黃金ETF連續(xù)10個月遭遇資金流出,3月份流出額達(dá)8.23億美元,一季度累計流出65億美元,但亞洲地區(qū)卻呈現(xiàn)出逆勢增長態(tài)勢。2024年一季度,亞洲地區(qū)黃金ETF資金流入規(guī)模為6.78億美元,連續(xù)第13個月錄得資金流入。
面對黃金市場的交投熱度,交易所采取了一系列風(fēng)險控制措施。上期所宣布自4月17日起,上調(diào)黃金、白銀期貨合約的漲跌停板幅度至8%,同時提高套保與投機(jī)交易的保證金比例。此外,上期所還對黃金期貨實施交易限額,規(guī)定黃金期貨日內(nèi)開倉交易最大數(shù)量為2800手,但套期保值交易和做市交易不受此限制。
近期,有交易者因在黃金期貨合約上開倉交易量超過限額,遭到交易所限制開倉5個交易日的監(jiān)管處罰。該交易者在4月16日黃金期貨(AU)2406合約上的賬戶組日內(nèi)開倉交易量首次達(dá)到交易所處理標(biāo)準(zhǔn)。
宏觀經(jīng)濟(jì)方面,美國核心CPI數(shù)據(jù)連續(xù)3個月超出預(yù)期。3月CPI同比增長3.5%,較2月增速擴(kuò)大0.3個百分點,創(chuàng)2023年9月以來新高;環(huán)比增長0.4%,高于預(yù)期的0.3%,與2月增速持平。剔除食品和能源成本的核心CPI同比增長3.8%,高于預(yù)期的3.7%;環(huán)比增長0.4%,同樣高于預(yù)期的0.3%。
工商銀行貴金屬業(yè)務(wù)部報告認(rèn)為,美聯(lián)儲官員的偏鷹派言論暗示高利率政策將維持更久,而歐洲央行官員則表示可能早于美國降息。盡管如此,避險情緒仍限制了國際金價的跌幅,導(dǎo)致金價呈震蕩微跌態(tài)勢。
永贏黃金股ETF基金經(jīng)理劉庭宇表示,長期來看,金價具有上升潛力。他指出,央行購金趨勢、2024年大選年的地緣政治風(fēng)險以及全球債務(wù)上升等因素均支持金價上漲。此外,若美國經(jīng)濟(jì)受高利率影響而促使美聯(lián)儲降息,可能引發(fā)黃金ETF和期貨持倉回流,進(jìn)一步推升金價。
國際金價在周一經(jīng)歷近兩載以來的最大跌幅后,于次日繼續(xù)下滑,跌破2300美元關(guān)鍵水平。國內(nèi)黃金期貨市場亦受此影響,自前期高位驟然降溫,令廣大投資者頗感意外
2024-04-24 08:55:25黃金價格大幅回調(diào)在經(jīng)歷了3月的大漲之后,國際金價進(jìn)入四月繼續(xù)飆升。
2024-04-02 16:57:26國內(nèi)外黃金價格加速上漲