銀行存款利率再降 3個月期擊穿1% 中長期利率全面進入“1時代”。銀行存款利率繼續(xù)下降。7月23日，融360數(shù)字科技研究院發(fā)布的6月銀行存款利率報告顯示，定期存款利率持續(xù)下跌，中長期利率全面進入“1時代”。其中，3個月期限的平均利率相比前一個月跌了5.5個基點。

數(shù)據(jù)顯示，2025年6月，銀行整存整取存款3個月期平均利率為0.949%，6個月期平均利率為1.156%，1年期平均利率為1.287%，2年期平均利率為1.372%，3年期平均利率為1.695%，5年期平均利率為1.538%。與5月份相比，各期限利率均有所下降。

此次存款利率下調并不意外。今年5月20日，中國人民銀行授權全國銀行間同業(yè)拆借中心公布，5年期以上LPR為3.5%，1年期LPR為3%，均較前期下降10個基點。同日，國有六大行、招商銀行宣布即日起下調存款掛牌利率，最大降幅達25個基點。隨后，多家股份行、城商行和農商行也紛紛跟進下調存款掛牌利率。

融360數(shù)字科技研究院高級分析師艾亞文表示，在利率市場化改革不斷深化的大環(huán)境下，由于貸款市場報價利率（LPR）持續(xù)走低，銀行凈息差面臨的壓力加大，存款利率下行或將成為中長期趨勢。國家金融監(jiān)督管理總局發(fā)布的一季度銀行業(yè)保險業(yè)主要監(jiān)管指標數(shù)據(jù)顯示，我國商業(yè)銀行凈息差進一步收窄至1.43%，較去年四季度末下降了9個基點。

除了存款外，大額存單的平均利率也在下滑。數(shù)據(jù)顯示，2025年6月發(fā)行的大額存單3個月期平均利率為1.179%，6個月期平均利率為1.391%，1年期平均利率為1.477%，2年期平均利率為1.462%，3年期平均利率為1.768%，5年期平均利率為1.700%。與5月份相比，各期限平均利率均有所下降，尤其是3年期和5年期大額存單的倒掛依然存在。

目前市場上大額存單利率走低后銷售情況不佳。一家股份銀行廣州分行負責人表示，普通定存和大額存單之間的利差已經(jīng)所剩無幾，而且普通定期存款起存金額更低，因此購買大額存單的客戶遠少于之前。

博通咨詢首席分析師王蓬博指出，近期銀行下調大額存單利率主要有三方面原因：銀行凈息差持續(xù)收窄，需要優(yōu)化負債結構、壓降高成本存款；央行多次下調存貸款基準利率支持實體經(jīng)濟發(fā)展，直接影響了包括大額存單在內的各類存款產品的利率水平；市場資金面較為寬松，銀行攬儲壓力相對緩解。未來大額存單的發(fā)行數(shù)量可能呈下降趨勢。

此外，結構性存款的平均期限也在拉長。監(jiān)測數(shù)據(jù)顯示，2025年6月，人民幣結構性存款平均期限為103天，較上個月增長13天，較去年同期增長4天；平均預期中間收益率為1.78%，環(huán)比下降7個基點；平均預期最高收益率為2.14%，環(huán)比下降11個基點。

從不同類型銀行來看，6月份，國有銀行結構性存款平均期限為70天，較上個月增長5天，平均預期最高收益率為1.99%，環(huán)比下降19個基點；股份制銀行結構性存款平均期限為90天，較上個月增長4天，平均預期最高收益率為2.15%，環(huán)比下降8個基點；城商行結構性存款平均期限為164天，較上個月增長56天，平均預期最高收益率為2.17%，環(huán)比下降8個基點；外資銀行結構性存款平均期限為334天，較上個月縮短71天，平均預期最高收益率為4.34%，環(huán)比下降1個基點。

艾亞文認為，年初部分銀行加大攬儲力度，存款利率有所反彈，但隨著開門紅效應褪去，銀行存款利率均有所下滑。央行通過引導市場預期，抑制銀行高息攬儲行為。整體來看，利率大概率還會繼續(xù)下行，市場利率低位運行、政策利率調整預期、銀行負債成本控制需求等多重因素影響下，這種現(xiàn)象可能是趨勢性的。銀行存款利率仍有一定的下調空間。