事實上,從過去一個多月比特幣市場的持續(xù)頹勢來看,加密貨幣市場始終未能徹底走出10月10日“史上最大爆倉慘案”帶來的陣痛。當(dāng)時加密貨幣市場的暴跌規(guī)模與速度令人印象深刻:加密貨幣領(lǐng)域杠桿頭寸在一天內(nèi)遭強制平倉規(guī)模超過190億美元。那些用杠桿提升回報的投資者在價格下跌時尤其脆弱。如今,不少業(yè)內(nèi)人士已鄭重地將當(dāng)時的拋售事件稱為“10/10”慘案。
CEA Industries的首席執(zhí)行官David Namdar表示,現(xiàn)在看到的不是加密貨幣市場的新崩盤,而是10月份清算事件的持續(xù)余震。此輪拋售規(guī)模不同尋常,因持倉量更大、杠桿更深且平倉周期更長,基本面并未改變。除比特幣外,市值排名前20的加密貨幣中有六種今年跌幅超過40%,其中柴犬幣、Sui和Avalanche跌幅均達60%左右。
部分分析師甚至認(rèn)為,10月10日的加密貨幣崩盤或許能解釋為何美國股市某些板塊近幾周也出現(xiàn)暴跌。高盛追蹤非盈利科技公司的指數(shù)自10月15日峰值以來已下跌19%。Vanda公司合伙人兼研究副主管Viraj Patel指出,自十月中旬以來,美國股市整體散戶行為出現(xiàn)顯著收縮。同期追蹤大盤的“防御型”ETF資金流入量持續(xù)攀升。
比特幣與美國科技股的相關(guān)性已有多年未有如此之高——比特幣與納斯達克100指數(shù)的30天相關(guān)系數(shù)目前達到約0.80,為2022年以來的最高水平,這也是近10年來第二高的讀數(shù)。過去五年里,上述相關(guān)性基本保持為正,僅2023年曾出現(xiàn)短暫波動。不少業(yè)內(nèi)人士表示,比特幣的表現(xiàn)越來越像一只杠桿化的科技股。
展望未來,一些期權(quán)交易員仍押注比特幣跌勢會進一步擴大。期權(quán)數(shù)據(jù)顯示,近期對8.5萬美元和8萬美元行權(quán)價的看跌期權(quán)保護需求占據(jù)主導(dǎo)。
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