面對(duì)消費(fèi)者的吐槽,小米總裁盧偉冰曾發(fā)微博回應(yīng):“我們無(wú)法改變?nèi)蚬?yīng)鏈的走勢(shì),存儲(chǔ)成本上漲遠(yuǎn)高于預(yù)期,且會(huì)持續(xù)加劇。”一加中國(guó)區(qū)總裁李杰也坦言:“內(nèi)存漲價(jià)非常厲害,不僅漲價(jià)幅度遠(yuǎn)超想象,在未來(lái)也將持續(xù)上漲?!?/p>
分析人士稱,存儲(chǔ)芯片持續(xù)漲價(jià)背后是由AI基礎(chǔ)設(shè)施投資爆發(fā)導(dǎo)致的結(jié)構(gòu)性供需失衡。全球主要AI企業(yè)瘋狂采購(gòu)算力服務(wù)器,擠占了內(nèi)存和硬盤(pán)制造商的產(chǎn)能,導(dǎo)致短期供給迅速減少。以O(shè)penAI為例,去年10月1日,其與三星和SK海力士達(dá)成戰(zhàn)略合作,鎖定二者擴(kuò)產(chǎn)后每月90萬(wàn)片DRAM用于數(shù)據(jù)中心建設(shè),吞噬了全球40%的DRAM產(chǎn)能。
產(chǎn)能有限下,三星、SK海力士、美光等存儲(chǔ)原廠將生產(chǎn)資源與研發(fā)重心轉(zhuǎn)向具有更高利潤(rùn)空間的HBM等高端產(chǎn)品。成熟制程的DDR4、LPDDR4供給嚴(yán)重不足,價(jià)格水漲船高。業(yè)內(nèi)人士稱,AI用的LPDDR5對(duì)比供給手機(jī)的同類型產(chǎn)品溢價(jià)比達(dá)到50%至60%。這種結(jié)構(gòu)性轉(zhuǎn)變對(duì)手機(jī)廠商不利。
集邦咨詢預(yù)估,2026年AI與服務(wù)器相關(guān)應(yīng)用將占DRAM總產(chǎn)能的66%。市場(chǎng)機(jī)構(gòu)預(yù)測(cè),至2026年二季度,內(nèi)存模組價(jià)格最高可能再上漲50%。群智咨詢預(yù)測(cè),今年下半年,存儲(chǔ)產(chǎn)品價(jià)格上漲勢(shì)頭或?qū)⒌玫蕉糁啤6辔环治鋈耸空J(rèn)為,價(jià)格提升將抬高消費(fèi)者的換機(jī)門檻,換機(jī)周期進(jìn)一步拉長(zhǎng),或?qū)⒉糠窒M(fèi)者需求推向二手市場(chǎng)。LPDDR4或?qū)⒅鸩酵顺鲋髁魇袌?chǎng),整個(gè)行業(yè)將向PDDR5/LPDDR5X升級(jí),加速走向高端化,國(guó)內(nèi)手機(jī)出貨量可能出現(xiàn)收縮。有機(jī)構(gòu)預(yù)計(jì),明年出貨量將同比下降2.2%至2.78億臺(tái)。成本壓力下的不同應(yīng)對(duì)能力可能導(dǎo)致智能手機(jī)中低端市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局發(fā)生改變。庫(kù)存深度有限、議價(jià)能力偏弱的二三線品牌面臨考驗(yàn),可能被迫跟進(jìn)調(diào)價(jià),甚至推遲新品發(fā)布或砍掉低端型號(hào)。