2017年開年，上市公司2016年年報漸行漸近。從滬深交易所披露的預約時間來看，銀行業(yè)年報將于3月、4月逐一亮相。

然而從“坐享其成”、“躺著賺錢”到近兩年“凈利微增”、“不良攀升”，曾經(jīng)的“香餑餑”銀行業(yè)如今有苦難言。寒冬已至，對銀行業(yè)而言，已不是危言聳聽。“中國銀行業(yè)確實面臨很大壓力”，“確實，對銀行而言，普遍機會已經(jīng)不存在了”，行業(yè)大佬們不禁同時發(fā)出感慨。

壓力背后，作為經(jīng)濟縮影的銀行業(yè)，卻“壓而不倒”，反而成為促使這個傳統(tǒng)行業(yè)必須不斷前行的動力?！安桓母锏人馈背蔀榫荆y行業(yè)轉(zhuǎn)型、求變、創(chuàng)新，迫在眉睫。

其實，銀行業(yè)這兩年一直在謀求改變。工商銀行江蘇分行副行長岳小勇曾表示，商業(yè)銀行應從戰(zhàn)略上明確發(fā)展投行業(yè)務的高標定位，即不只是簡單地實現(xiàn)對傳統(tǒng)業(yè)務的輔助和延伸，而是要實現(xiàn)商業(yè)銀行業(yè)務和投行業(yè)務的整合、聯(lián)動和協(xié)同。

今年，華夏銀行更是乘勢打造“投、融、顧、信”一體化金融服務，結合其財務顧問及信息撮合服務推出并購基金、定向增發(fā)、員工持股計劃配資、質(zhì)押式回購以及可交債等產(chǎn)品，成為業(yè)內(nèi)關注的焦點。

“值得關注的是，今年以來，供給側(cè)改革讓并購重組加速”，業(yè)內(nèi)人士表示，以上市公司為主的產(chǎn)業(yè)并購交易正呈現(xiàn)出爆發(fā)式增長?！皬男枨蠖硕?，謀求并購重組業(yè)務的企業(yè)更需要全流程、一條龍的服務，這恰好是當前并購金融服務市場的空白之處?！?/p>

“這或許是個契機，銀行能更好解決上述問題?！比A夏銀行資管部資本市場業(yè)務負責人表示，“銀行依托強大的客戶信息資源、金融運作能力、風險控制能力，能有效為并購企業(yè)提供全流程、鏈式金融服務”。

“圍繞上市公司產(chǎn)業(yè)整合、資產(chǎn)重組發(fā)展更多業(yè)務，其實是目前很多銀行都積極挖掘的新增長點”，民生銀行投行業(yè)務負責人表示，“未來，銀行在企業(yè)并購重組過程中，將會把業(yè)務切入的時間點前移，特別是上市公司股東在體外培育資產(chǎn)的階段就將介入?！?/p>

華夏銀行資管部資本市場業(yè)務負責人也表示：“在提供財務顧問及信息撮合服務的體系下，結合投融資產(chǎn)品，為企業(yè)戰(zhàn)略并購重組提供全方位金融服務，從協(xié)助企業(yè)制定戰(zhàn)略規(guī)劃、尋找及選擇并購標的，到設計并購方案、對并購標的進行盡調(diào)評估，再到標的資產(chǎn)注入上市公司的一系列配套產(chǎn)品支持，這是企業(yè)真正需要的金融服務?！?/p>

“事實證明，在撮合資金供需方這方面，銀行更有優(yōu)勢”，業(yè)內(nèi)人士表示。經(jīng)驗豐富，外腦充足，可以無縫對接并購上下游；再加上廣泛渠道的資金來源，相對謹慎地投資風格，銀行在上市公司并購重組業(yè)務上，有著得天獨厚的優(yōu)勢。

值得關注的是，在此過程中，“高大上”的投行業(yè)務也開始主動接地氣。以華夏銀行為例，今年以來，華夏銀行采取“邊研發(fā)邊推廣”的模式，在“投、融、顧、信”一體化金融服務方案誕生之日起，便開始馬不停蹄在全國各地分行進行落地路演工作?！吧钊肓私饪蛻舨①徯枨蠹鞍l(fā)展戰(zhàn)略，盡早介入客戶業(yè)務需求方案設計，促成多家公司簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議，我們希望為商業(yè)銀行并購金融一體化服務方案的規(guī)?；l(fā)展探索可行之路。”華夏銀行資產(chǎn)管理部資本市場業(yè)務負責人表示。

“變革”初步成效已顯露，2016年銀行在企業(yè)并購整合中發(fā)揮了巨大作用，不但為企業(yè)提供了豐富的資金，還充當了并購整合中介。華夏銀行在為多家企業(yè)提供并購金融服務的同時，依托其自身豐富的客戶資源及廣泛的合作機構優(yōu)勢，挖掘了一批極具潛力的標的項目，其中包括醫(yī)院、旅游項目、新材料、節(jié)能環(huán)保等各領域優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，并已完成盡調(diào)及評估。

但中國銀行業(yè)的“商行+投行”、“投融一體化”仍處于“摸著石頭過河”階段，大有可為的同時，也將面臨更多挑戰(zhàn)。

“未來，銀行將搭建綜合型服務體系?！比A夏銀行資管部資本市場業(yè)務負責人表示，接下來，銀行業(yè)轉(zhuǎn)變的發(fā)力點，將是進一步規(guī)范產(chǎn)品制度、完善營銷標準、強化風險防控。例如2017年，華夏銀行將完善資本市場融資業(yè)務各產(chǎn)品營銷標準，指導分行從業(yè)務、財務、法律、監(jiān)管、人事、環(huán)境、輿情、政策等多方面有效開展并購基金業(yè)務盡職調(diào)查。

該人士進一步建議，未來盡職調(diào)查的重點，將更關注并購標的與并購企業(yè)的主營業(yè)務結構及經(jīng)營管理模式上的協(xié)同效應，并購標的與并購企業(yè)是否存在關聯(lián)關系，是否涉及業(yè)績承諾及相應失諾處理方式，考察并購方對并購標的運作管理能力、相關主體行業(yè)競爭力分析以及防控業(yè)務風險等方面。

道阻且長，無論如何，中國銀行業(yè)已“變”，而且已經(jīng)找到一條走出困境的轉(zhuǎn)型、創(chuàng)新之路。