在供給側(cè)改革、創(chuàng)業(yè)創(chuàng)新、消費(fèi)升級等多個(gè)新經(jīng)濟(jì)動(dòng)力的助推之下，新金融行業(yè)與實(shí)體經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)正走向深度融合，尤其是金融科技加持下的供應(yīng)鏈金融，正逐漸從以往的幕后走向前臺(tái)，受到產(chǎn)業(yè)界的高度關(guān)注。

作為國內(nèi)首個(gè)推出互聯(lián)網(wǎng)化供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品的金融科技公司，京東金融在供應(yīng)鏈金融領(lǐng)域一直引領(lǐng)創(chuàng)新。2016年，京東供應(yīng)鏈金融繼續(xù)深挖大數(shù)據(jù)應(yīng)用能力，以傳統(tǒng)的供應(yīng)鏈信貸服務(wù)為基礎(chǔ)，逐步打通企業(yè)理財(cái)和企業(yè)信用支付，形成一整套的企業(yè)金融解決方案。與此同時(shí)，京東供應(yīng)鏈金融將實(shí)現(xiàn)底層能力的“產(chǎn)品化+平臺(tái)化+多元化”輸出，打造科技提升行業(yè)效率的典范。

緩解企業(yè)融資困難的三大信貸產(chǎn)品

受限于歷史條件及傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的治理結(jié)構(gòu)，中小微企業(yè)的融資需求長期得不到有效滿足，而由電商核心企業(yè)所延伸出來的供應(yīng)鏈金融服務(wù)——以大數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)、以機(jī)器學(xué)習(xí)及人工智能等技術(shù)為手段——為大量的制造業(yè)企業(yè)、商業(yè)類企業(yè)提供了更便捷、更多樣的融資產(chǎn)品。

近三年來，京東金融依托京東電商體系所積累的大數(shù)據(jù)基礎(chǔ)，相繼在信貸層面推出“京保貝”、“京小貸”和“動(dòng)產(chǎn)融資”三大核心產(chǎn)品，極大程度上改善了中小微企業(yè)長期面臨的融資難、融資成本高的處境，把助力中小微企業(yè)的發(fā)展落到實(shí)處。

“京保貝”是集京東基因、大數(shù)據(jù)基因和互聯(lián)網(wǎng)基因?yàn)橐惑w的一款互聯(lián)網(wǎng)保理產(chǎn)品，同時(shí)也是京東金融第一款產(chǎn)品。其服務(wù)群體主要面向京東供應(yīng)商，不僅融資門檻低、無需抵押和擔(dān)保、3分鐘即可到賬。更重要的是，該產(chǎn)品可隨借隨還，即客戶可根據(jù)自身的實(shí)際情況選擇融資期限。據(jù)悉，“京保貝”已服務(wù)了2000余家京東商城的供應(yīng)商，單筆融資從萬元到上億元不等，滿足了不同規(guī)模企業(yè)的融資需求，參與融資的客戶貿(mào)易量增長超過200%。

“京小貸”是為解決京東商城內(nèi)開放平臺(tái)商家的融資難題而推出的純信用融資服務(wù)，能實(shí)現(xiàn)全程線上操作、1秒到賬、隨借隨還。目前，“京小貸”實(shí)現(xiàn)了對京東體系內(nèi)供應(yīng)商和商家的全覆蓋，且至2016年底，“京小貸”累計(jì)為超過5萬個(gè)店鋪開通了貸款資格。

除上述基于信用的貸款融資模式之外，京東金融還于2015年9月推出了動(dòng)產(chǎn)融資服務(wù)。“動(dòng)產(chǎn)融資”以傳統(tǒng)金融企業(yè)不敢觸及的在售貨物質(zhì)押為切入點(diǎn)，以專業(yè)倉儲(chǔ)服務(wù)為核心，整合品牌商到零售商的全方位供應(yīng)鏈信息，并以此為基礎(chǔ)為周轉(zhuǎn)中的貨物質(zhì)押提供授信。上線以后，受到供應(yīng)商尤其是小微供應(yīng)商的歡迎。截至2016年10月，動(dòng)產(chǎn)融資已放貸超過80億元。

筑建一整套企業(yè)金融服務(wù)平臺(tái)

為企業(yè)提供信貸融資服務(wù)，只是京東金融構(gòu)建企業(yè)金融的一部分。通過深入接觸一些已服務(wù)的企業(yè)，京東金融發(fā)現(xiàn)，很多企業(yè)在流動(dòng)資金理財(cái)上的需求也很強(qiáng)烈。因此，京東金融于2016年6月推出企業(yè)理財(cái)服務(wù)——企業(yè)金庫，可在企業(yè)資金充裕時(shí)為企業(yè)提供理財(cái)服務(wù)，提升資金使用效率、降低運(yùn)營成本。

京東企業(yè)金庫活期最低100元起投，定期最低1萬起投、最高7天周期。在同等起投門檻或者理財(cái)期限下，收益高于大部分理財(cái)產(chǎn)品，同時(shí)靈活度也好于大部分理財(cái)產(chǎn)品。“活期日日金”交易日認(rèn)購、次日起息，可隨時(shí)申請贖回，支持部分贖回功能和自動(dòng)轉(zhuǎn)存，贖回最快T+0到賬；“7天定期理財(cái)”隨時(shí)預(yù)約，每周二、周四認(rèn)購扣款，可自動(dòng)復(fù)投，支持部分贖回需求。

此外，為解決企業(yè)采購中的賬期問題，京東金融已將“京東金采”服務(wù)進(jìn)行升級迭代。“京東金采”根據(jù)企業(yè)的資質(zhì)及綜合運(yùn)營情況核定信用額度，為企業(yè)用戶提供信用賒購、分期付款、賬期管理等金融服務(wù)。到2016年，“京東金采”已對京東企業(yè)購客戶實(shí)現(xiàn)全覆蓋，累計(jì)為近兩萬家客戶提供企業(yè)金融支付。

從內(nèi)外圍的信貸產(chǎn)品，到為下游采購商提供賬期支付的“京東金采”，最后到為上下游企業(yè)提供的理財(cái)服務(wù)“企業(yè)金庫”，京東供應(yīng)鏈金融已形成一整套完整的企業(yè)金融服務(wù)。

提供嵌入式服務(wù) 提升服務(wù)效率

供應(yīng)鏈金融本是立足于產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈而延伸出來的金融活動(dòng)，其本意是通過產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈為金融活動(dòng)提供支撐和保障。但在金融科技模式的加持下，供應(yīng)鏈金融本身的外延也在逐步擴(kuò)大。在實(shí)現(xiàn)了針對企業(yè)金融的綜合服務(wù)之后，京東供應(yīng)鏈金融將輸出金融科技能力，為外部核心企業(yè)提供嵌入式服務(wù)定為新的戰(zhàn)略支點(diǎn)，是京東供應(yīng)鏈金融提升服務(wù)效率的重頭戲。

目前，在對外技術(shù)輸出上，升級產(chǎn)品“京保貝2.0”已率先打開局面，為外部核心企業(yè)建立基于保理的供應(yīng)鏈金融能力?！熬┍Ｘ?.0”并不是單一的融資產(chǎn)品，而是適用多種供應(yīng)鏈模式、將鏈條上各種融資需求運(yùn)用的金融工具整合為新一代的供應(yīng)鏈金融解決方案。“京保貝2.0”采用動(dòng)態(tài)風(fēng)控和動(dòng)態(tài)授信策略，為客戶提供全貿(mào)易流程的資金支持，實(shí)現(xiàn)可融資額度實(shí)時(shí)更新和管理?；诠?yīng)鏈運(yùn)營過程中呈現(xiàn)的數(shù)據(jù)特征，將風(fēng)控點(diǎn)布局到貿(mào)易狀態(tài)中的每次流轉(zhuǎn)環(huán)節(jié)，將風(fēng)控下沉到每一筆應(yīng)收賬款。

“京小貸”也在不斷完善本身的風(fēng)控能力，加快與外部場景合作，服務(wù)更多客戶，如醫(yī)藥類信貸等；而“動(dòng)產(chǎn)融資”除了為電商企業(yè)服務(wù)之外，也在逐步擴(kuò)大服務(wù)場景，將更大量的線下經(jīng)銷類商戶納入服務(wù)之中。

縱觀當(dāng)前市場上的供應(yīng)鏈金融服務(wù)公司，不管是傳統(tǒng)金融企業(yè)，還是新興的金融科技類公司，能夠?qū)崿F(xiàn)融合全面企業(yè)金融服務(wù)并實(shí)現(xiàn)自身能力輸出的，還僅此一家。未來，京東金融將會(huì)把基于底層大數(shù)據(jù)的科技能力實(shí)現(xiàn)“產(chǎn)品化、平臺(tái)化、多元化”的對外輸出，包括整個(gè)信貸風(fēng)控能力、企業(yè)征信能力、資產(chǎn)證券化能力等，以幫助更多企業(yè)實(shí)現(xiàn)自身金融能力的搭建。

面對行業(yè)的飛速變化，供應(yīng)鏈金融的市場必將發(fā)生變化。但毋庸置疑的是，作為產(chǎn)業(yè)模式升級的有力抓手，供應(yīng)鏈金融正孕育全新的商業(yè)邏輯和投資機(jī)會(huì)。打造開放生態(tài)、輸出科技能力，企業(yè)金融服務(wù)必將彰顯出金融的爆發(fā)力和產(chǎn)業(yè)的持久性，金融科技的社會(huì)價(jià)值和經(jīng)濟(jì)價(jià)值也將得到最大程度的釋放。