近期，A股房地產(chǎn)板塊迎來一波回升態(tài)勢，這主要得益于政策層面的多項(xiàng)積極舉措及央行與其他部門聯(lián)合推出的系列“新政”。多家私募機(jī)構(gòu)對于此輪政策驅(qū)動下的房地產(chǎn)市場持樂觀態(tài)度，他們認(rèn)為這些措施不僅將大力提振市場信心，還能從供需兩側(cè)產(chǎn)生實(shí)質(zhì)性的正面影響，有助于逐步改變市場先前的保守預(yù)期。在此環(huán)境下，私募機(jī)構(gòu)對房地產(chǎn)板塊的恢復(fù)潛力以及其上下游產(chǎn)業(yè)鏈中的優(yōu)質(zhì)企業(yè)展現(xiàn)出了長期投資的興趣。

暢力資產(chǎn)的董事長寶曉輝指出，新政策的實(shí)施預(yù)示著房地產(chǎn)市場及開發(fā)商基本面或?qū)⒂瓉砣娴幕嘏?。過往兩年中，房地產(chǎn)行業(yè)的整體疲軟，特別是部分房企的財務(wù)狀況變動和銷售疲軟，都對市場信心造成了壓力。而新政策的全面利好，有望矯正并扭轉(zhuǎn)這一頹勢，對整個行業(yè)及其供應(yīng)鏈產(chǎn)生深遠(yuǎn)的正面效應(yīng)。

悟空投資的投研總裁江敬文則強(qiáng)調(diào)，本輪政策措施兼顧了供需雙方，其實(shí)際效果值得期待。在供給端，如保障性住房再貸款政策將促進(jìn)去庫存，改善供需結(jié)構(gòu)，穩(wěn)定房價預(yù)期，減少市場觀望情緒，合理引導(dǎo)購房需求。需求側(cè)方面，降低公積金貸款利率和首付比例能有效提升購買力。歷史經(jīng)驗(yàn)顯示，這類激勵性政策往往迅速反映在銷售數(shù)據(jù)的提升上，中期看，更多配套政策的出臺將進(jìn)一步穩(wěn)定房價預(yù)期，刺激購房需求。

多家頂級私募持續(xù)保持對房地產(chǎn)板塊及其關(guān)聯(lián)產(chǎn)業(yè)鏈階段性復(fù)蘇和長期投資價值的信心。名禹資產(chǎn)觀察到，在最新房地產(chǎn)政策的驅(qū)動下，相關(guān)股票表現(xiàn)出色，結(jié)合土地出讓新規(guī)定的背景，房地產(chǎn)行業(yè)或?qū)⒉饺肴齑嬷芷?，板塊估值有望持續(xù)回升，特別是那些優(yōu)質(zhì)的龍頭企業(yè)值得關(guān)注。

另外，多位私募專家提出，房地產(chǎn)產(chǎn)業(yè)鏈上的相關(guān)企業(yè)的投資機(jī)遇同樣不容忽視。寶曉輝提到了保險和家電等行業(yè)，因它們與房地產(chǎn)緊密相連，在過去幾年隨房地產(chǎn)市場的調(diào)整而經(jīng)歷調(diào)整，目前的房地產(chǎn)股回升初期可視為政策利好的反彈。從長遠(yuǎn)來看，保險業(yè)（考慮到部分保險公司涉足房地產(chǎn)的債權(quán)與股權(quán)）和家電等行業(yè)被看好。江敬文則強(qiáng)調(diào)，關(guān)注房地產(chǎn)產(chǎn)業(yè)鏈時應(yīng)重視長期產(chǎn)業(yè)趨勢，看好供需緊張的周期性產(chǎn)品，以及受益于國際化趨勢的家電和工程機(jī)械等領(lǐng)域，并將根據(jù)政策效果對公司業(yè)績的實(shí)際改善進(jìn)行策略調(diào)整。