1月29日早盤，AI應用概念股集體走強，多個方向如Kimi概念、AI語料、AIGC概念等漲幅居前。因賽集團、卓易信息、光云科技漲停，科大訊飛、人民網、浙文互聯(lián)等近10股強勢漲停，藍色光標、壹網壹創(chuàng)、值得買、易點天下等多股漲超10%。

阿里自研的高端AI芯片“真武810E”正式亮相，已在阿里云實現(xiàn)多個萬卡集群部署，并服務了國家電網、小鵬汽車等400多家客戶。這是通義實驗室、阿里云和平頭哥組成的阿里AI黃金三角“通云哥”首次完整浮出水面，阿里成為繼谷歌之后全球第二家具備“大模型+云+芯片”全棧自研實力的科技公司。此前有消息稱，阿里正籌劃將平頭哥進行重組，轉設為部分由員工持股的獨立實體，并考慮啟動首次公開募股（IPO）。

海外方面，軟銀集團正與OpenAI就追加高達300億美元投資事宜進行磋商。OpenAI目前正推進一項規(guī)模最高達1000億美元的融資計劃，若能成功募集全部資金，其估值有望攀升至約8300億美元。若此次300億美元投資最終落地，軟銀在OpenAI的話語權將進一步提升，同時也將為OpenAI的技術研發(fā)與基礎設施建設注入強勁動力。

春節(jié)大模型之戰(zhàn)提前打響，阿里千問、DS、Kimi、文心等國產大模型密集迭代升級。DeepSeek-OCR2模型和月之暗面Kimi K2.5大模型先后發(fā)布，前者采用創(chuàng)新的DeepEncoder V2方法，讓AI能夠根據(jù)圖像含義動態(tài)重排圖像各個部分，后者能自主調度最多100個子智能體并行工作，大幅提升任務處理效率。阿里千問旗艦推理模型Qwen3-Max-Thinking也在1月26日深夜發(fā)布，該模型是阿里當前規(guī)模最大、能力最強的推理模型，在19項公認的大模型基準測試中刷新多項表現(xiàn)紀錄。百度則在一周前發(fā)布了原生全模態(tài)大模型文心5.0正式版，參數(shù)達2.4萬億，具備全模態(tài)理解與生成能力。

互聯(lián)網大廠已正式開啟春節(jié)AI紅包大戰(zhàn)。騰訊元寶將狂撒10億元現(xiàn)金，百度將通過百度App發(fā)放5億元紅包，字節(jié)跳動旗下火山引擎成為2026年央視春晚獨家AI云合作伙伴，阿里千問則通過獨家冠名B站跨年晚會驗證了其內容互動能力。

機構認為，頭部廠商的商業(yè)化進程正在加速，AI正從技術儲備走向利潤來源，2026年AI應用有望加速落地。國元證券指出，AI產業(yè)快速發(fā)展，持續(xù)改造傳統(tǒng)行業(yè)，AI應用商業(yè)化快速推進。開源證券認為，千問App打通阿里生態(tài)并實現(xiàn)更多Agent功能，豆包與春晚的聯(lián)動，谷歌與沃爾瑪?shù)攘闶凵涕_展AI購物合作，ChatGPT推出“免費+廣告”商業(yè)模式，均表明全球頭部大模型廠商在加速爭奪AI時代的C端流量入口，并加快通過多種方式變現(xiàn)。

東方財富概念板塊顯示，目前A股市場共196股涉及AI應用概念，合計總市值超4萬億元。經歷開年暴漲、月中回調之后，截至1月28日，仍有超八成AI應用概念股本月錄得股價上漲。東方財富Choice數(shù)據(jù)顯示，本月共有23只AI應用概念股獲得機構調研，三七互娛的機構關注度最高，共計111家機構前往調研。三七互娛透露，現(xiàn)階段公司自上而下的AI滲透率已經超過90%，在廣告投放側，AI自動投放的比例已超過70%。壹網壹創(chuàng)表示，預計2026年AI垂類應用收入規(guī)模、客戶數(shù)量均會較2025年有較大增長。