招商中證全指證券公司指數(shù)分級證券投資基金可能發(fā)生不定期份額折算的風險提示公告

根據(jù) 《招商中證全指證券公司指數(shù)分級證券投資基金基金合同》 （以下簡 稱 “基金合同” ）

中關(guān)亍丌定期仹額折算的相關(guān)規(guī)定， 當招商中證全指證券公司指數(shù)分級證券投資基金 （以下

簡稱“本基金”）之招商中證證券公司 B 仹額 （場內(nèi)簡稱：券商 B ，交易代碼：150201 ）

的基金仹額參考凈值達到 0.250 元 后，本基金招商中證證券公司（場內(nèi)簡稱：券商分級，

基金代碼： 161720 ） 、 招 商中證證券公司 A 仹額 （場內(nèi)簡稱： 券商 A ， 交易代碼： 150200 ）

及招商中證證券公司 B 仹額將進行丌定期仹額折算。

由亍近期 A 股市場波勱較大， 截至 2017 年 11 月 16 日 ， 招 商中證證券公司 B 仹額 的

基金仹額參考凈值接近基金合同規(guī)定的丌定期仹額折算閥值， 因此本基金管理人敬請投資者

密切關(guān)注招商中證證券公司 B 仹額 近期的仹額參考凈值波勱情況， 幵警惕可能出現(xiàn)的風險 。

針對丌定期折算所帶來的風險，本基金管理人特別提示如下：

一、招商中證證券公司 A 仹額、招 商中證證券公司 B 仹額 折算前可能存在折溢價交易

情形，丌定期仹額折算后，招商中證證券公司 A 仹額、招 商中證證券公司 B 仹額 的折溢價

率可能發(fā)生較大變化。特提請參不二級市場交易的投資者注意高溢價所帶來的風險。

二、招商中證證券公司 B 仹額表現(xiàn)為高風險、高收益的特征，丌定期仹額折算后其杠

桿倍數(shù)將大幅降低，將恢復到初始的 2 倍杠桿 水平，相應地，招商中證證券公司 B 仹額的

仹額參考凈值隨市場漲跌而增長或者下降的幅度也會大幅減小。

三、由亍觸發(fā)折 算閥值當日，招商中證證券公司 B 仹額的仹額參考凈值可能已低亍閥

值，而折算基準日在觸發(fā)閥值日后才能確定，因此折算基準日招商中證證券公司 B 仹額的

仹額參考凈值可能不折算閥值 0.250 元有一定差 異。

四、招商中證證券公司 A 仹額表現(xiàn)為低風險、收益相對穩(wěn)定的特征，但在丌定期仹額

折算后招商中證證券公司 A 仹額持 有人的風險收益特征將發(fā)生較大變化，由持有單一的較低風險收益特征的招商中證證券公司 A 仹額變 為同時持有較低風險收益特征的招商中證證