主題投資基金應(yīng)當(dāng)建立風(fēng)格庫，入庫標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)當(dāng)與投資方向直接相關(guān)，優(yōu)先以政府機(jī)關(guān)等權(quán)威機(jī)構(gòu)、第三方機(jī)構(gòu)發(fā)布數(shù)據(jù)或市場公開數(shù)據(jù)為依據(jù)。對于不同投資方向的主題投資基金有相應(yīng)的要求。例如，投資方向?yàn)樘囟ㄊ兄档?，?yīng)當(dāng)以證券達(dá)到總市值/流通市值/自由流通市值的具體金額或市場占比區(qū)間作為風(fēng)格庫入庫標(biāo)準(zhǔn)；投資方向?yàn)樾袠I(yè)的，應(yīng)當(dāng)優(yōu)先選用可從公開渠道獲取的第三方估值基準(zhǔn)服務(wù)機(jī)構(gòu)、金融研究機(jī)構(gòu)、金融資訊機(jī)構(gòu)發(fā)布的行業(yè)分類作為風(fēng)格庫入庫標(biāo)準(zhǔn)；投資方向?yàn)橹黝}或投資策略且以宏觀經(jīng)濟(jì)指標(biāo)作為風(fēng)格庫入庫標(biāo)準(zhǔn)的，應(yīng)當(dāng)優(yōu)先選取國家統(tǒng)計(jì)局等權(quán)威機(jī)構(gòu)公開發(fā)布的參考指標(biāo)；投資方向?yàn)橹黝}或投資策略且以自建模型作為風(fēng)格庫入庫標(biāo)準(zhǔn)的，基金管理人應(yīng)當(dāng)與基金托管人事先就入庫標(biāo)準(zhǔn)達(dá)成一致意見，在基金合同中說明該模型的運(yùn)行邏輯，并確保通過自建模型篩選入庫的證券始終符合基金合同約定的投資方向。

風(fēng)格庫每年更新頻率在1次至12次之間。更新頻率原則上每個(gè)自然年度不低于一次，且不高于十二次，避免頻繁變動導(dǎo)致風(fēng)格不穩(wěn)定。但因市場波動、公司主營業(yè)務(wù)變更、權(quán)威數(shù)據(jù)調(diào)整等被動因素引起的更新不受此限，體現(xiàn)了一定靈活性。

基金管理人應(yīng)當(dāng)建立主題投資基金投資集中度的內(nèi)部管理制度，投資集中度不得過高，避免高比例投向投資方向中的單一細(xì)分行業(yè)或領(lǐng)域。延續(xù)了業(yè)績比較基準(zhǔn)改革精神，明確主題基金的業(yè)績基準(zhǔn)應(yīng)能“準(zhǔn)確、客觀反映投資風(fēng)格”。主要成分指數(shù)必須與其投資方向高度相關(guān)，優(yōu)先選擇對應(yīng)主題的專業(yè)指數(shù)作為基準(zhǔn)要素。這意味著一定程度上拒絕主題基金采用寬基指數(shù)作為業(yè)績比較基準(zhǔn)。

指引在名稱、信披、風(fēng)格庫等方面劃定了紅線，要求基金管理人構(gòu)建主題投資風(fēng)格管理上的全流程內(nèi)部管理機(jī)制，覆蓋產(chǎn)品設(shè)計(jì)、研究支持、投資執(zhí)行、合規(guī)監(jiān)控等多個(gè)環(huán)節(jié)。基金管理人應(yīng)當(dāng)建立健全設(shè)立風(fēng)格庫及證券出入庫的審批程序。研究人員負(fù)責(zé)按合同設(shè)立并定期更新風(fēng)格庫，審慎篩選入庫標(biāo)的；合規(guī)風(fēng)控人員則承擔(dān)審核職責(zé)，一旦發(fā)現(xiàn)不符合法律或合同約定的情形，應(yīng)及時(shí)提示糾正。基金經(jīng)理雖可提出建議，但最終決策須經(jīng)投資決策委員會審議，形成制衡機(jī)制。