英偉達(dá)大跌后罕見(jiàn)安撫市場(chǎng) GPU領(lǐng)先一代穩(wěn)固地位！英偉達(dá)在股價(jià)大跌后主動(dòng)發(fā)聲，公開(kāi)宣稱其圖形處理器（GPU）領(lǐng)先行業(yè)整整一代，直接回應(yīng)市場(chǎng)對(duì)其在人工智能（AI）芯片領(lǐng)域主導(dǎo)地位可能受到谷歌挑戰(zhàn)的擔(dān)憂。美東時(shí)間25日周二美股午盤(pán)時(shí)段，英偉達(dá)在社交媒體平臺(tái)X上發(fā)帖表示：“我們?yōu)楣雀枞〉玫某晒Ω械礁吲d——他們?cè)贏I領(lǐng)域取得了巨大進(jìn)步，我們也將繼續(xù)向谷歌提供產(chǎn)品。英偉達(dá)目前領(lǐng)先行業(yè)一代——我們是唯一一個(gè)可以運(yùn)行所有 AI 模型、并在各種計(jì)算場(chǎng)景中通用的平臺(tái)?！?/p>

英偉達(dá)強(qiáng)調(diào)，其芯片相比谷歌TPU等專用集成電路（ASIC）芯片提供更高的性能、多功能性和互換性。后者通常只為單一公司或單一功能設(shè)計(jì)。谷歌發(fā)言人在聲明中回應(yīng)稱：“我們定制的TPU和英偉達(dá)GPU的需求都在加速增長(zhǎng)。我們將一如既往地繼續(xù)支持這兩者?！边@表明谷歌在AI基礎(chǔ)設(shè)施投資上的多元化策略。

英偉達(dá)發(fā)聲前，周二美股早盤(pán)，英偉達(dá)股價(jià)一度重挫逾7%，市值蒸發(fā)近3500億美元，最終收跌約2.6%，創(chuàng)兩個(gè)多月收盤(pán)新低。與此同時(shí)，谷歌母公司Alphabet股價(jià)進(jìn)一步走高，早盤(pán)曾漲超3%，收漲1.6%，連續(xù)第三個(gè)交易日收創(chuàng)歷史新高。

英偉達(dá)股價(jià)大跌前一天，有媒體報(bào)道稱，英偉達(dá)的關(guān)鍵客戶Meta正考慮與谷歌達(dá)成協(xié)議，在其數(shù)據(jù)中心使用谷歌的張量處理單元（TPU）。這一消息被視為谷歌在激烈AI競(jìng)爭(zhēng)中趕超英偉達(dá)的跡象。據(jù)本周一報(bào)道，Meta正考慮從2027年開(kāi)始在其數(shù)據(jù)中心部署谷歌的TPU，并可能最早于明年通過(guò)Google Cloud租用TPU容量。分析師認(rèn)為，這一潛在交易金額可能達(dá)到數(shù)十億美元。

這一消息對(duì)英偉達(dá)的市場(chǎng)地位構(gòu)成直接挑戰(zhàn)。據(jù)分析師估計(jì)，英偉達(dá)占據(jù)人工智能芯片市場(chǎng)超過(guò)90%的份額，但近幾周谷歌的內(nèi)部芯片作為昂貴但強(qiáng)大的Blackwell芯片的可行替代方案，獲得了越來(lái)越多的關(guān)注。英偉達(dá)今年大部分時(shí)間的股價(jià)都在上漲，曾在10月底觸及212美元的高點(diǎn)，但周二一度跌至180美元下方。周一盤(pán)后交易異?；钴S，超過(guò)2.5億股易手。市場(chǎng)走勢(shì)表明，雖然英偉達(dá)憑借芯片制造經(jīng)驗(yàn)獲得了投資者的大部分初始關(guān)注，但全球最大的人工智能硬件買(mǎi)家正在權(quán)衡專為AI定制的替代方案。

谷歌于2013年開(kāi)始研發(fā)首款TPU，并于兩年后發(fā)布。這些芯片最初用于加速該公司的網(wǎng)絡(luò)搜索引擎并提升效率，后來(lái)被改造用于谷歌AI應(yīng)用中的機(jī)器學(xué)習(xí)任務(wù)。TPU和GPU都能處理訓(xùn)練AI模型所需的大量計(jì)算，但實(shí)現(xiàn)方式不同。英偉達(dá)的GPU最初為渲染視頻游戲圖像而開(kāi)發(fā)，通過(guò)數(shù)千個(gè)計(jì)算“核心”并行處理多項(xiàng)任務(wù)。而TPU專門(mén)為矩陣乘法這類AI相關(guān)工作而構(gòu)建，這是訓(xùn)練神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)的主要操作。大部分工作涉及順序執(zhí)行的重復(fù)計(jì)算，而非并行計(jì)算。

谷歌最新版本的TPU名為Ironwood，于今年4月發(fā)布，采用液冷設(shè)計(jì)，專為運(yùn)行AI推理工作負(fù)載而設(shè)計(jì)。它有兩種配置：256個(gè)芯片的集群，或更大的9216個(gè)芯片集群。TPU在某些AI工作上可能表現(xiàn)優(yōu)于GPU，因?yàn)楣雀杩梢匀コ酒显S多不適合AI的其他部分，使其能耗更低、運(yùn)營(yíng)成本更低。

谷歌上周發(fā)布了公司最強(qiáng)大模型Gemini 3，這款廣受好評(píng)的最先進(jìn)AI模型是在該公司的TPU上訓(xùn)練的，而非英偉達(dá)GPU。這一技術(shù)成就增強(qiáng)了TPU作為英偉達(dá)GPU可靠替代方案的可信度。目前的TPU客戶包括OpenAI聯(lián)合創(chuàng)始人Ilya Sutskever去年創(chuàng)立的初創(chuàng)公司Safe Superintelligence，以及Salesforce、Midjourney和Anthropic。根據(jù)10月公布的協(xié)議，Anthropic將通過(guò)多達(dá)100萬(wàn)個(gè)TPU獲得超過(guò)1吉瓦的谷歌計(jì)算能力。

與英偉達(dá)不同，谷歌不向其他公司出售TPU芯片，而是將其用于內(nèi)部任務(wù)，并允許企業(yè)通過(guò)Google Cloud租用。不過(guò)，彭博行業(yè)研究分析師表示，Anthropic的協(xié)議使TPU擴(kuò)展到其他云平臺(tái)的可能性增加。英偉達(dá)CEO黃仁勛在上周的財(cái)報(bào)電話會(huì)議上回應(yīng)了TPU競(jìng)爭(zhēng)加劇的問(wèn)題，指出谷歌是其GPU芯片的客戶，Gemini可以在英偉達(dá)的技術(shù)上運(yùn)行。他還提到與谷歌AI實(shí)驗(yàn)室DeepMind的CEO Demis Hassabis保持聯(lián)系，Hassabis曾發(fā)短信告訴他，使用更多芯片和數(shù)據(jù)將創(chuàng)造更強(qiáng)大AI模型的行業(yè)理論——即AI開(kāi)發(fā)者常說(shuō)的“擴(kuò)展定律”——依然完好無(wú)損。

盡管如此，沒(méi)有任何公司，包括谷歌在內(nèi)，尋求完全取代英偉達(dá)GPU。研究機(jī)構(gòu)Gartner分析師Gaurav Gupta表示，谷歌盡管擁有自己的芯片，仍是英偉達(dá)最大客戶之一，因?yàn)樗仨殲榭蛻舯３朱`活性。如果客戶的算法或模型發(fā)生變化，GPU更適合處理更廣泛的工作負(fù)載。對(duì)谷歌TPU而言，最好的前景可能是成為推動(dòng)AI增長(zhǎng)所需產(chǎn)品組合的一部分。