亨通光電(600487)　　估值優(yōu)勢(shì)明顯

招商證券指出，5G行業(yè)未來(lái)三年景氣持續(xù)確定性高，特別是海外和5G需求有望持續(xù)超市場(chǎng)預(yù)期。同時(shí)我國(guó)龍頭企業(yè)光棒一體化加速升級(jí)提供了穿越周期持續(xù)成長(zhǎng)的動(dòng)力。當(dāng)前公司估值優(yōu)勢(shì)明顯，行業(yè)高景氣、產(chǎn)業(yè)升級(jí)和多元化助力穿越周期優(yōu)質(zhì)成長(zhǎng)。

烽火通信(600498)　　業(yè)績(jī)有改善空間

公司通信系統(tǒng)設(shè)備業(yè)務(wù)有望平穩(wěn)增長(zhǎng)，加之光纖光纜行業(yè)高景氣，將促進(jìn)公司該業(yè)務(wù)板塊實(shí)現(xiàn)30%以上的增長(zhǎng)。中信建投分析師武超則，公司作為光傳輸設(shè)備及光纖光纜主力供應(yīng)商，國(guó)內(nèi)及海外份額具有提升空間，有望分享行業(yè)增長(zhǎng)紅利。此外，公司發(fā)出商品存貨占比近75%，收入確認(rèn)空間大，對(duì)業(yè)績(jī)改善具有重要意義。

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網(wǎng)絡(luò)安全

行業(yè)仍保持高景氣度

美國(guó)一家信用機(jī)構(gòu)遭黑客入侵，致使1.43億人信息泄露，成為今年網(wǎng)絡(luò)安全問(wèn)題的又一重大事件。渤海證券分析師王洪磊認(rèn)為，信息安全問(wèn)題層出，有望給網(wǎng)絡(luò)安全產(chǎn)業(yè)的騰飛帶來(lái)契機(jī)，建議投資者重點(diǎn)關(guān)注掌控核心技術(shù)的網(wǎng)絡(luò)安全公司。

近兩年網(wǎng)絡(luò)安全政策層面支持不斷，相關(guān)政策正逐步落地，其中《網(wǎng)絡(luò)安全法》備受市場(chǎng)關(guān)注。華金證券分析師譚志勇指出，《網(wǎng)絡(luò)安全法》對(duì)網(wǎng)絡(luò)安全等級(jí)保護(hù)、關(guān)鍵信息基礎(chǔ)設(shè)施安全、網(wǎng)絡(luò)安全檢測(cè)預(yù)警等做出規(guī)范和要求。根據(jù)賽迪數(shù)據(jù)，2016年網(wǎng)絡(luò)信息安全產(chǎn)品市場(chǎng)整體規(guī)模達(dá)到336.2億元，同比增長(zhǎng)21.5%，預(yù)計(jì)到2019年我國(guó)網(wǎng)絡(luò)信息安全產(chǎn)品市場(chǎng)規(guī)模將超過(guò)600億元。

網(wǎng)絡(luò)安全行業(yè)的驅(qū)動(dòng)因素包括政策、需求和技術(shù)。首創(chuàng)證券分析師李甜露指出，首先政策法規(guī)在積極出臺(tái)，從2016年到現(xiàn)在相關(guān)的政策法規(guī)已經(jīng)出臺(tái)了至少9條；需求方面，近期惡性事件的頻頻爆發(fā)，造成了巨大的損失，這能導(dǎo)致企業(yè)安全意識(shí)的提高，增加安全支出；技術(shù)上看，隨著物聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展，攻擊范圍會(huì)明顯擴(kuò)展，同時(shí)黑客技術(shù)也在提升，都會(huì)倒逼網(wǎng)安行業(yè)加快發(fā)展。綜合以上，我們認(rèn)為網(wǎng)安行業(yè)的增長(zhǎng)具備支撐，近期會(huì)保持高景氣度。建議關(guān)注三類標(biāo)的，業(yè)績(jī)確定性強(qiáng)的行業(yè)白馬龍頭；自主可控及國(guó)產(chǎn)化替代；服務(wù)于金融、能源、電力、通信、交通等重點(diǎn)行業(yè)。建議關(guān)注啟明星辰，美亞柏科等。

潛力股精選

啟明星辰(002439)　　產(chǎn)業(yè)布局有序推進(jìn)