央廣網(wǎng)北京9月27日消息（記者 馬文靜）銀行業(yè)資產(chǎn)負(fù)債規(guī)模高速增長的日子似乎正在遠(yuǎn)去。銀監(jiān)會25日發(fā)布的銀行業(yè)監(jiān)管統(tǒng)計月度指標(biāo)顯示，8月末，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)與負(fù)債規(guī)模分別為239萬億和220萬億，分別同比增10.9%、10.8%，較7月增速均降0.4個百分點，增速創(chuàng)下年內(nèi)新低。

今年以來，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)負(fù)債規(guī)模增速持續(xù)減緩，資產(chǎn)負(fù)債同比增速已從1月的14%以上降至8月末的11%以下。分析人士指出，這是在監(jiān)管層持續(xù)推動金融去杠桿的背景下，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)主動放緩業(yè)務(wù)擴(kuò)張速度、進(jìn)行結(jié)構(gòu)調(diào)整的結(jié)果，預(yù)計未來一段時期內(nèi)，商業(yè)銀行的資產(chǎn)負(fù)債規(guī)模增速將繼續(xù)放緩。

　　監(jiān)管強(qiáng)化 金融去杠桿持續(xù)推進(jìn)

商業(yè)銀行在銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)規(guī)模中占比最高。截至今年8月末，商業(yè)銀行總資產(chǎn)185萬億，總負(fù)債171萬億，較去年同期分別增長11.2%、11.1%，較7月末增速下降0.5個百分點。其中，大型商業(yè)銀行總資產(chǎn)和總負(fù)債同比均增8.2%，股份制商業(yè)銀行總資產(chǎn)和總負(fù)債同比分別增7.6%、7.2%，城商行總資產(chǎn)與總負(fù)債同比分別增17.9%、18.1%。

監(jiān)管對銀行同業(yè)業(yè)務(wù)的收緊被視為銀行規(guī)模擴(kuò)張減速的重要原因。

國家金融與發(fā)展實驗室銀行研究中心主任曾剛向央廣網(wǎng)記者表示，“前幾年銀行信貸增長較為乏力，規(guī)模擴(kuò)張最重要的來源是同業(yè)資產(chǎn)負(fù)債的擴(kuò)張。而今年以來，隨著金融去杠桿的推進(jìn)，同業(yè)業(yè)務(wù)監(jiān)管持續(xù)收緊，銀行利用同業(yè)業(yè)務(wù)拉動資產(chǎn)規(guī)模上漲的動力不再有了?！?/p>

2017年以來，銀監(jiān)會加強(qiáng)對金融亂象的整治力度，通過“三違反”、“三套利”、“四不當(dāng)”等一系列整治行動，加強(qiáng)了對銀行同業(yè)、理財和表外業(yè)務(wù)的監(jiān)管。同時，央行也提出，自 2018 年一季度起，將資產(chǎn)規(guī)模 5000億元以上的銀行發(fā)行的一年以內(nèi)同業(yè)存單納入 MPA同業(yè)負(fù)債占比指標(biāo)進(jìn)行考核。

“這些政策均反映出監(jiān)管收緊同業(yè)業(yè)務(wù)擴(kuò)張速度的要求，倒逼商業(yè)銀行縮減同業(yè)負(fù)債規(guī)模?！睎|方金誠金融業(yè)務(wù)部助理總經(jīng)理李茜向記者表示。

另一方面，李茜指出，今年以來，央行收緊了公開市場流動性供給量，商業(yè)銀行獲得的同業(yè)資金相應(yīng)收縮。

“市場流動性偏緊，金融市場利率水平上行情況下，利用同業(yè)業(yè)務(wù)進(jìn)行資產(chǎn)規(guī)模上漲的空間也幾乎不復(fù)存在”，曾剛表示，監(jiān)管的強(qiáng)化和貨幣市場環(huán)境的變化是影響銀行業(yè)資產(chǎn)負(fù)債規(guī)模增速的兩個最主要因素。

多重因素作用之下，銀行業(yè)同業(yè)業(yè)務(wù)持續(xù)收縮，銀監(jiān)會數(shù)據(jù)顯示，今年8月末，同業(yè)資產(chǎn)、同業(yè)負(fù)債分別較年初減少3.2萬億元和1.4萬億元，同比增速分別為-13.8%和-1.6%。

李茜預(yù)計，未來一段時期內(nèi)，商業(yè)銀行的資產(chǎn)負(fù)債規(guī)模增速將繼續(xù)放緩，傳統(tǒng)業(yè)務(wù)擴(kuò)張、同業(yè)業(yè)務(wù)縮減的結(jié)構(gòu)調(diào)整逐步強(qiáng)化，資金將向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)進(jìn)一步傾斜。

　　今非昔比 股份制銀行資產(chǎn)負(fù)債增速“墊底”

“今年一個很大的變化是，這么多年以來，國有銀行的資產(chǎn)負(fù)債增速首次超過了股份制銀行的增速。”曾剛感嘆道。

不同于以往動輒15%以上、甚至一度高達(dá)30%的資產(chǎn)負(fù)債增速，股份制商業(yè)銀行的資產(chǎn)負(fù)債增速如今在各類商業(yè)銀行中最慢。截至8月末，股份制商業(yè)銀行總資產(chǎn)44萬億，總負(fù)債41萬億，同比增速為7.6%、7.2%，較今年1月15.1%的資產(chǎn)負(fù)債增速下滑近半，也是近年來同期增速首度跌至個位數(shù)。

“相比其他銀行，股份行對同業(yè)業(yè)務(wù)依賴最嚴(yán)重，因而受金融去杠桿的影響也最明顯。”李茜表示。從上市銀行來看，2016年末股份行同業(yè)負(fù)債（含同業(yè)存單）占比為31.79%，在四類銀行中占比最大，高出同期上市銀行平均水平（18.77%）13.02個百分點。

而隨著監(jiān)管一系列措施的出臺，股份制商業(yè)銀行同業(yè)負(fù)債和資產(chǎn)的規(guī)模都大幅度縮減。銀監(jiān)會相關(guān)負(fù)責(zé)人透露，今年以來，同業(yè)業(yè)務(wù)持續(xù)收縮，前期同業(yè)業(yè)務(wù)增速較快的中小銀行下降尤為明顯，其中股份制銀行8月末同業(yè)資產(chǎn)與年初相比降幅達(dá)45%。

該負(fù)責(zé)人還表示，同業(yè)理財方面，此前業(yè)務(wù)發(fā)展過快的銀行增速正逐步回歸至較合理水平，股份制銀行中下降幅度最大的一家銀行，其理財余額較年初減少了2000多億元。

李茜分析稱，“同業(yè)資產(chǎn)和同業(yè)負(fù)債銜接較為緊密，同業(yè)存單、逆回購和同業(yè)理財是銀行擴(kuò)張同業(yè)資產(chǎn)的重要資金來源，股份制銀行同業(yè)負(fù)債的縮減導(dǎo)致同業(yè)資產(chǎn)規(guī)模隨之縮減。”

　　脫虛向?qū)?銀行資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)調(diào)整進(jìn)行時

多年的高速增長之后，銀行業(yè)資產(chǎn)負(fù)債擴(kuò)張速度的放緩釋放出怎樣的信號？

“2017年商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債增速放緩，表明規(guī)模擴(kuò)張逐漸讓位于結(jié)構(gòu)調(diào)整，傳統(tǒng)存貸款業(yè)務(wù)和同業(yè)業(yè)務(wù)占比一增一減是一個較為積極的信號。”李茜表示，銀行資產(chǎn)負(fù)債同比增速今年來持續(xù)下滑，是銀行業(yè)機(jī)構(gòu)主動放緩業(yè)務(wù)擴(kuò)張速度和結(jié)構(gòu)調(diào)整的結(jié)果，主要表現(xiàn)為同業(yè)業(yè)務(wù)規(guī)?？s減、傳統(tǒng)存貸款業(yè)務(wù)擴(kuò)張。

同業(yè)“剎車”之時，銀行業(yè)信貸支持實體經(jīng)濟(jì)力度持續(xù)加強(qiáng)。截至2017年8月，商業(yè)銀行貸款規(guī)模為121.43萬億，各項貸款同比增長13.4%，高于同期資產(chǎn)增速2.5個百分點。前8個月新增貸款10.3萬億元，占新增資產(chǎn)的比例較去年同期大幅提高37.8個百分點。

李茜還指出，由于近年來商業(yè)銀行的擴(kuò)張主要依賴同業(yè)業(yè)務(wù)，致使資金在金融系統(tǒng)內(nèi)部空轉(zhuǎn)，難以進(jìn)入實體經(jīng)濟(jì)。同業(yè)負(fù)債和同業(yè)資產(chǎn)存在期限錯配問題，一旦流動性收緊，將導(dǎo)致整個市場出現(xiàn)劇烈波動。商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)的不斷優(yōu)化，使得銀行對市場流動性變化的承受能力上升，金融體系同業(yè)業(yè)務(wù)和杠桿水平下降，也將降低金融市場的系統(tǒng)性風(fēng)險。

在曾剛看來，銀行業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債規(guī)模和結(jié)構(gòu)的變化是良性的?！耙驗檫@樣改變了銀行過去的一些脫實向虛、造成資金空轉(zhuǎn)的業(yè)務(wù)模式，有助于銀行回歸到傳統(tǒng)業(yè)務(wù)主業(yè)上，提升服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)的水平?！?/p>

資產(chǎn)負(fù)債增速的放緩也反映出銀行發(fā)展理念的變化，曾剛表示，按資產(chǎn)規(guī)模，中國銀行體系已經(jīng)成為世界最大，對商業(yè)銀行而言，未來規(guī)模擴(kuò)張的空間將越來越有限?！般y行業(yè)的長期發(fā)展理念已經(jīng)到了由追求規(guī)模增長轉(zhuǎn)變?yōu)楦又匾曎|(zhì)量的階段?！?/p>