業(yè)內(nèi)：AI把閃存鏈燒斷了 NAND漲價(jià)潮來襲！隨著AI需求的持續(xù)增長(zhǎng)，對(duì)算力的需求也日益增加，加上稀土全球供應(yīng)問題，導(dǎo)致AI上游產(chǎn)業(yè)鏈出現(xiàn)斷層。美國(guó)閃存龍頭企業(yè)之一閃迪宣布大幅調(diào)漲NAND合約價(jià)格，漲幅高達(dá)50%。這一消息引發(fā)整個(gè)存儲(chǔ)供應(yīng)鏈震動(dòng)，創(chuàng)見、宜鼎國(guó)際和宇瞻科技等模組廠決定暫停出貨并重新評(píng)估報(bào)價(jià)。

創(chuàng)見自11月7日起暫停報(bào)價(jià)交貨，理由是預(yù)期市場(chǎng)行情將繼續(xù)向好，暗示價(jià)格可能進(jìn)一步上漲。模組廠停擺后，AI服務(wù)器的制造生產(chǎn)將受到影響，甲骨文、微軟等AI巨頭手中的訂單難以按時(shí)完成。

市場(chǎng)需求量大是閃迪漲價(jià)的主要原因。財(cái)報(bào)顯示，閃迪2026財(cái)年第一季度營(yíng)收同比增長(zhǎng)22.6%，預(yù)計(jì)下一季度收入將繼續(xù)大幅超越市場(chǎng)預(yù)期。數(shù)據(jù)中心將成為NAND的最大需求來源。此前，閃迪已在同年4月和9月分別執(zhí)行了10%的全系產(chǎn)品普漲。美光也在閃迪漲價(jià)后跟進(jìn)，漲幅達(dá)20%到30%。即使是產(chǎn)能充足的三星，也漲了5%到10%。

模組廠從NAND原廠采購(gòu)裸芯片，然后制造成消費(fèi)者和企業(yè)實(shí)際使用的存儲(chǔ)產(chǎn)品。一旦NAND廠商漲價(jià)，模組廠也得跟著漲。閃迪此次猛漲50%，迫使這些模組廠需要重新報(bào)價(jià)，側(cè)面反映出行業(yè)對(duì)NAND的迫切需求。

TrendForce預(yù)測(cè)，2026年AI服務(wù)器出貨量將同比增長(zhǎng)超過20%。單臺(tái)AI服務(wù)器的NAND用量可達(dá)傳統(tǒng)服務(wù)器的三倍，這意味著NAND缺貨情況不僅不會(huì)好轉(zhuǎn)，缺口反而會(huì)繼續(xù)擴(kuò)大。對(duì)于AI服務(wù)器來說，傳統(tǒng)的SATA SSD和機(jī)械硬盤速度顯然不夠，而NVMe SSD則能滿足訓(xùn)練用GPU的需求。

全球NAND閃存市場(chǎng)規(guī)模超過600億美元，長(zhǎng)期以來由美國(guó)、日本、韓國(guó)的少數(shù)幾家廠商主導(dǎo)。中國(guó)僅有長(zhǎng)江存儲(chǔ)能在全球范圍內(nèi)排上號(hào)，市占率為9%。長(zhǎng)江存儲(chǔ)計(jì)劃在2028年總產(chǎn)能達(dá)到30萬片/月，屆時(shí)全球NAND產(chǎn)能占比有望提升至15%，成為全球第四大NAND供應(yīng)商。此外，長(zhǎng)江存儲(chǔ)還計(jì)劃進(jìn)軍企業(yè)級(jí)固態(tài)硬盤市場(chǎng)，瞄準(zhǔn)AI服務(wù)器應(yīng)用場(chǎng)景。