
美股科技股遭遇“黑色星期五”。分析師認(rèn)為,下跌原因是多方面的:強(qiáng)勁的5月非農(nóng)就業(yè)數(shù)據(jù)帶來(lái)的貨幣政策預(yù)期調(diào)整,疊加市場(chǎng)此前擁擠的交易等。展望后市,有分析師稱這一輪科技股的調(diào)整大概率不是周期的頂點(diǎn),AI科技股可以考慮抄底。也有分析師表示,若海峽局勢(shì)近期難解,美股不排除迎來(lái)向單邊下行拐點(diǎn)的實(shí)質(zhì)性切換。

中國(guó)銀河證券認(rèn)為,算電協(xié)同行情在項(xiàng)目、政策落地等催化下持續(xù)演繹,看好算力規(guī)??焖贁U(kuò)張對(duì)全社會(huì)電力需求的拉動(dòng),其中八大樞紐節(jié)點(diǎn)地區(qū)彈性或更大,有望帶動(dòng)電力板塊整體實(shí)現(xiàn)量、價(jià)齊升。與此同時(shí),在算力設(shè)施提升綠電消費(fèi)比例、綠電直連等政策加持下,新能源板塊受益預(yù)期或更為強(qiáng)烈。該機(jī)構(gòu)還指出,用電負(fù)荷創(chuàng)新高疊加煤價(jià)上漲使得市場(chǎng)對(duì)電價(jià)的悲觀預(yù)期有所修復(fù),有望助力板塊迎來(lái)估值與業(yè)績(jī)的共振。

中信證券研報(bào)稱,4月信貸偏弱符合預(yù)期,一方面歸因于銀行業(yè)擴(kuò)表策略走向高質(zhì)量發(fā)展邏輯;另一方面受宏觀需求審慎的現(xiàn)實(shí)條件影響,疊加年初早投放策略后的季節(jié)性回落。預(yù)計(jì)二季度信貸增長(zhǎng)偏弱,5月略有恢復(fù),6月季末月相對(duì)積極。盡管銀行股受短期市場(chǎng)風(fēng)格影響明顯,相對(duì)收益存在波動(dòng);但由于上市銀行步入基本面修復(fù)通道,行業(yè)估值提升可期,且股息率對(duì)于低風(fēng)偏資金具備持續(xù)吸引力,具備確定性強(qiáng)的絕對(duì)收益空間。